Vispasaules auto detaļu piegādātājiem 2023. gads būs jaukts. Gada laikā bija vērojami pretvējš, piemēram, pieauga globālā transportlīdzekļu ražošana, kas galu galā pārsniedza 90 miljonus vienību, pārsniedzot 2019. gada līmeni, ko noteica spēcīgais pieprasījums un pakāpeniski uzlabojumi piegādes ķēdēs. Bija arī pretvējš, tostarp ģeopolitiskā nenoteiktība. , inflācija, augstas procentu likmes un nelabvēlīgas valūtas kursa izmaiņas. Atzinības vērts ir tas, ka, ņemot vērā iepriekš minēto, lielākā daļa uzņēmumu joprojām sasniedza savus gada finanšu mērķus, un ieņēmumi, darbības peļņa un peļņas normas pieauga salīdzinājumā ar 2022. gadu.
Ieņēmumi un peļņa kopumā pieaug, un peļņas normas ir jāuzlabo
Dati liecina, ka 2023. gadā pasaules automobiļu ražošana pieaugs par 9% salīdzinājumā ar iepriekšējā gada atbilstošo periodu, Ziemeļamerikā pieaugot par 9%, Eiropā pieaugot par 13%, bet Ķīnai pieaugot par 9%. Pateicoties pastāvīgajam ražošanas apjoma pieaugumam pasaules trīs galvenajos automobiļu tirgos, detaļu piegādātāju darbība 2023. gadā ir ievērojami uzlabojusies salīdzinājumā ar dažiem pēdējiem gadiem.
Pirmkārt, no ieņēmumu viedokļa, izņemot ON Semiconductor, kas ir aptuveni tāds pats kā 2022. gadā, visu pārējo uzņēmumu pārdošanas apjomi, salīdzinot ar 2022. gadu, ir pieaudzis dažādās pakāpēs, un vairāk nekā puse no tiem ir sasnieguši divciparu skaitli. palielinās. Bosch ir sasniedzis vadošo pozīciju ar ieņēmumiem vairāk nekā 100 miljardu ASV dolāru apmērā, un tā produktiem ir liels pieprasījums gan tradicionālajās, gan jaunās uzņēmējdarbības jomās.
Pamatdarbības peļņas ziņā, izņemot Sensata (ko ietekmēja izdevumi saistībā ar restrukturizācijas plānu trešajā ceturksnī un izdevumi, kas saistīti ar Spear Marine biznesa izstāšanos), arī lielākā daļa uzņēmumu sasniedza divciparu rādītāju gada griezumā. gada pieaugumu, starp kuriem Continental And Dana gada pieaugums bija pat trīs cipari.
Runājot par peļņas normām, lielākā daļa uzņēmumu ir palielinājušies arī salīdzinājumā ar 2022. gadu, taču ir vērts atzīmēt, ka piegādātāju peļņas normas joprojām ir ļoti zemas, salīdzinot ar situāciju pirms dažiem gadiem. Gasgoo Auto uzskaitīto 20 detaļu uzņēmumu vidējā peļņas norma 2023. gadā ir 7,5%, savukārt piegādātāju vidējā peļņas norma pirms pieciem gadiem bija 8,1%. Patlaban vairāk nekā 60% detaļu uzņēmumu peļņas normas joprojām ir 5% un zemākas, tostarp tādu detaļu gigantiem kā Bosch, Continental, ZF un Magna.
Rolanda Bergera pētījuma ziņojumā norādīts, ka tradicionālo detaļu piegādātāju pārveide par elektriskiem un viedajiem prasa lielas sākotnējās investīcijas, taču šobrīd elektriskie transportlīdzekļi vēl ir pārejas periodā un tirgus popularizēšanas stadijā, un detaļu ražotājiem tie dod labumu reti. Pietiekami ieņēmumi, lai sabalansētu izdevumus. Turklāt lielākā daļa transportlīdzekļu uzņēmumu elektrifikācijas bizness joprojām strādā ar zaudējumiem. Kopā ar cenu karu auto tirgū, spiediens samazināt izmaksas tiek pārnests uz detaļu uzņēmumiem, radot papildu spiedienu uz piegādātāju peļņas normām.
Bosch ir atlikusi savu 7% peļņas maržas mērķi par vienu līdz diviem gadiem, jo prognozē grūtu ekonomisko vidi šogad. "2024. gads būs grūtāks nekā gaidīts, un nākamie gadi visiem mūsu uzņēmumiem izvirzīs augstākas prasības..."
Elektrifikācija un intelekts ir kļuvuši par svarīgiem uzņēmējdarbības izaugsmes virzītājiem
Salīdzinot ar tradicionālajiem detaļu gigantiem, dažiem piegādātājiem, kas gūst labumu no jauniem automobiļu uzņēmumiem, piemēram, elektrifikācijas un izlūkošanas, ir labāki finanšu rādītāji.
Piemēram, uzņēmums ON Semiconductor, kas ražo sensorus un mikroshēmas tādiem automobiļu uzņēmumiem kā Volkswagen grupai, sasniedza 2,184 miljardu ASV dolāru tīro peļņu un 30,8% darbības peļņas normu, pamatojoties uz ieņēmumiem 8,25 miljardu ASV dolāru apmērā 2023. gadā, pateicoties Tā augošais silīcija karbīda bizness pagājušajā gadā šīs biznesa daļas ieņēmumi pieauga vairāk nekā 4 reizes salīdzinājumā ar iepriekšējā gada atbilstošo periodu. ON Semiconductor sagaida, ka silīcija karbīda mikroshēmu un citu jomu pieaugums palīdzēs tā ieņēmumiem pieaugt ar saliktu gada pieauguma tempu no 10% līdz 12%, palielinot pārdošanas apjomu līdz 13,9 miljardiem ASV dolāru un brīvo naudas plūsmu līdz 3,5 miljardiem ASV dolāru līdz 2027. gadam līdz 4 miljardiem ASV dolāru. kad tas aizņems 40% no silīcija karbīda automobiļu mikroshēmu tirgus.
Var teikt, ka Vitesco Technology atdzima elektrifikācijas dēļ. 2023. gadā Vitesco Technology reģistrēja jaunus pasūtījumus vairāk nekā 12 miljardu eiro apmērā, no kuriem aptuveni 8,3 miljardus eiro veidoja ar elektrifikāciju saistīti produkti. Uz 2023. gadu Vitesco Technology pasūtījumu apjoms pārsniedz 50 miljardus eiro, no kuriem vairāk nekā puse ir saistīti ar elektrifikāciju. Esošie pasūtījumi elektrifikācijas biznesam desmitiem miljardu eiro apmērā ir ielikuši stabilu pamatu Vitesco Technology turpmākajai attīstībai.
Sensata arī gūst labumu no elektrifikācijas uzplaukuma. Uzņēmums pēdējo trīs gadu laikā ir nodrošinājis vairāk nekā USD 1,3 miljardus elektrifikācijas iespēju, no kurām lielākā daļa ir ilgtermiņa biznesa uzņēmumi. Tostarp uzņēmuma elektrifikācijas biznesa pārdošanas apjomi 2023. gadā pieaugs par gandrīz 50%, sasniedzot aptuveni 700 miljonus ASV dolāru, kas veido vairāk nekā 17% no tā kopējā pārdošanas apjoma.
Automobiļu programmatūras un elektronisko komponentu piegādātājs Aptiv 2023. gadā sasniedza rekordaugstus ieņēmumus, peļņu un naudas plūsmu, atspoguļojot tā saistīto produktu portfeļa spēcīgo pieaugumu. Ievērojot tendenci izmantot programmatūras definētas automašīnas, uzņēmums trešo gadu pēc kārtas sasniedza jaunu biznesa rezervāciju rekordus, rezervācijām pārsniedzot 34 miljardus USD.
Automobiļu elektronikas piegādātājs Visteon ir arī izmantojis jaunu produktu un biznesa izaugsmi, ko radīja nozares digitālās un elektrifikācijas tendences. Visteon teica, ka 2023. gadā jaunu darījumu apjoms pieauga par 20% salīdzinājumā ar iepriekšējā gada atbilstošo periodu līdz 7,2 miljardiem ASV dolāru, aptverot visas uzņēmuma pamatproduktu līnijas. Turklāt Visteon 2023. gadā laida klajā arī 129 jaunus produktus, kas ir par gandrīz 200% vairāk nekā 45 2022. gadā.
Plaukstošajam globālajam viedo elektrisko transportlīdzekļu tirgum auto detaļu piegādātāju ainava strauji mainās. Konkurence saasinās, jo gan jauni spēlētāji, gan tradicionālie piegādātāji sacenšas par strauji augošo elektrisko transportlīdzekļu tirgu. Tā kā jauni spēki izmanto iespēju un izvirzās elektrisko transportlīdzekļu piegādes ķēdes priekšgalā, arī tradicionālo detaļu uzņēmumiem ir savlaicīgi jāiegulda jaunās tehnoloģijās, lai izvairītos no atpalicības.
Darbaspēka izmaksas pieaug, 2024. gads joprojām būs grūts gads
"Paredzams, ka 2024. gadā vieglo automobiļu un vieglo kravas automobiļu ražošanas pieauguma temps pasaulē būs no -1% līdz 1%, un automašīnu tirgus joprojām saskaras ar lielām problēmām." Šādas ir Continental perspektīvas auto tirgum 2024. gadā. Konkrēti grupas ietvaros Continental īpaši norādīja, ka pieaugošās darbaspēka kompensācijas izmaksas šogad sagaidāms aptuveni 500 miljonu eiro apmērā, kas būtiski ietekmēs tā rentabilitāti 2024. gadā.
Faktiski, papildus Continental, daudzi detaļu piegādātāji savās darbības prognozēs 2024. gadam ir minējuši spiedienu, ko rada pieaugošās darbaspēka izmaksas. "Mēs sagaidām, ka šogad tīrās izejvielu izmaksas turpinās pieaugt", daļēji pateicoties "paaugstinātajām darbaspēka cenām". Magna International izpilddirektors Svamijs Kotagiri sacīja konferences sarunā ar analītiķiem 9. februārī.
Lear vadītāji arī minēja algu inflāciju darbaspēkā kā vienu no galvenajām problēmām, ar ko saskaras uzņēmums. Līra finanšu direktors Džeisons Kārdjū atklāja, ka uzņēmuma algas pieauga divreiz vairāk nekā parasti 3%-4% gada pieauguma, kas būtiski ietekmēja peļņu.
Piegādātāji arī sajutīs augstākas darbaspēka izmaksas, jo arī viņiem ir jāsaglabā konkurētspēja, pieņemot darbā un paturot darbiniekus, īpaši pēc tam, kad UAW un Detroitas trīs lielās autoražotāji pagājušajā gadā vienojās reģistrēt algu pieaugumu. . Taču mazākiem piegādātājiem var būt grūti palielināt algas, saglabājot konkurētspēju.
Papildus darbaspēka izmaksu pieaugumam vāju ekonomisko vidi turpinās izraisīt inflācija un ģeopolitiskie konflikti. Pēc Bosch aplēsēm, globālā ekonomika nesāks paātrināt izaugsmi līdz 2025. gadam, un arī 2024. gads būs grūts gads.
